在投資理財過程中，時間扮演著一個非同小可的角色。本欄曾經談到，一個人能否達到投資預定的目標，投資時間長短所占的重要性，超過投資金額的多寡，因為財富是靠一連串的「累積」，再加上「複利」作用而形成的；而「累積」和「複利」都必須在時間的架構中運行。從一個人擁有的時間上看，上帝給每一個人投資理財的機會都很公平。除了英年早逝以外，不論出身貴賤，若從二十五歲開始工作，到六十五歲退休，每個人大約都有四十年的投資時限。假設，一個人在二十五歲開始工作賺錢，每年年底撥出兩千元，放進可以免稅的個人退休帳戶（IRA），用來購買股票基金。四十年之後，在時間的魔力下，他能累積多少財富呢？

一般來說，成長型股票的長期投資報酬率是百分之十五，每年放進兩千元，四十年後退休時，他可以擁有三百五十五萬八千元。這個百萬富翁是怎麼造成的呢？他每個月只存了一百六十六元六角七分錢，但時間所產生的複利作用，卻在默默為他搬運著財富。這個複利作用的計算公式如下﹕

$2,000乘以（1加15%的40乘方減1)減1後再除以15%就等於 $3,558,000

對大多數人來講，每個月一百六十六元六角七分是一個非常微小的數目，但是複利作用卻可以像變魔術一般，以百分之十五的回報率，用四十年的光陰把它變成了超過三百五十萬的巨額財富。

再假設某人年輕時認為離退休還早，手頭資金又不多，再等幾年吧，但轉眼就已經是五十五歲了，離退休只有十年，這時他才開始買股票基金。假如他每年也投資兩千元，回收率也是百分之十五，他十年後退休時所聚集的財富卻只有四萬零六百元。計算公式如下﹕

$2,000乘以（1加15%的10乘方減1)減1後再除以15%就等於 $40,600

這兩個人累積財富的差距有如雲泥之別，造成這差距的主要原因是投資時間的長短。由此可見，理財絕對不是富人的專利，上帝已經公平給予每個人四十年理財致富的機會，端視我們接受與否。

目前大多數的年輕人喜歡盡情享受，買音響，亂花錢，旅行滑雪，而不願意儲蓄投資。但是時光如梭，轉眼間就白了少年頭，虛擲許多寶貴時間。時間既然是這麼的寶貴，為了把握時間，投資理財應該即刻開始，不要以手邊資金不多為由而拖延。讓時間站在你這一邊，成為幫你賺錢的得力助手。